Замысел по созданию МФЦ уже реализовали в Казахстане

РБКБизнес

Как Астана Москву опередила

Международный финансовый центр «Астана» имеет шансы стать главным центром финансовых отношений и технологий в Центрально-Азиатском регионе.

Текст: Дарья Балабошина

Международный финансовый центр «Астана» воплотил в себе передовые практики ведущих финансовых центров Нью-Йорка, Сингапура, Лондона и Дубая

В мире существует несколько международных финансовых центров (МФЦ) — мест сосредоточения бизнеса и финансовой инфраструктуры, имеющих глобальное значение для мировой и региональной макроэкономики. К ним относятся Лондон, Нью-Йорк, Цюрих, Франкфурт-на-Майне, Шанхай, Токио и Гонконг, говорит заместитель директора Института народнохозяйственного прогнозирования РАН Дмитрий Кувалин. Несколько лет назад российское руководство сообщило о планах создания международного финансового центра в Москве, однако проект до сих пор не реализован. Параллельно группа экспертов прорабатывает инициативу открытия МФЦ в Санкт-Петербурге. Тем временем замысел по созданию МФЦ уже реализовали в Казахстане.

Первый на постсоветском

Проект международного финансового центра «Астана» (МФЦА) был задуман еще в 2015 году, чтобы связать экономики стран Центральной Азии, Кавказа, ЕАЭС, Западного Китая, Монголии, Ближнего Востока и Европы. В июле 2018 года состоялось его официальное открытие, а в июле 2020-го принята стратегия развития до 2025 года. Документ предполагает формирование в регионе экономики замкнутого цикла, финансовых технологий и цифрового финансового центра. Как отмечает президент Республики Казах стан Касым-Жомарт Токаев, МФЦА с его уникальными возможностями может выступить в качестве универсальной платформы, связывающей страны региона. «Созданный на базе современной архитектуры Astana EXPO, МФЦА воплотил в себе передовые практики ведущих финансовых центров Нью-Йорка, Сингапура, Лондона и Дубая», — говорит посол Республики Казахстан в РФ Ермек Кошербаев. Для резидентов центра предусмотрены налоговые льготы сроком на 50 лет, упрощенные валютный, визовый и трудовой режимы.

МФЦА, где на середину ноября 2020 года были зарегистрированы 604 компании из 47 стран, станет посредником между Китаем и странами постсоветского пространства, прежде всего центральноазиатскими, говорит Дмитрий Кувалин. Ядром центра является фондовая биржа — Astana International Exchange (AIX), инфраструктура которой создавалась в партнерстве с NASDAQ, Goldman Sachs, Фондом Шелкового пути и Шанхайской фондовой биржей.

В официальном списке Астанинской биржи более 60 ценных бумаг. Требования для эмитентов официального списка соответствуют эквивалентным требованиям Лондонской фондовой биржи. Свои ценные бумаги на AIX разместили такие крупные эмитенты, как национальная атомная компания «Казатомпром», Kaspi.kz, Halyk Bank, Ferro Alloy и «Кселл».

В 2019 году AIX привлекла около $217 млн акционерного капитала — в несколько раз больше, чем весь фондовый рынок Казахстана за предшествующие три года (в Алматы с 1993 года работает Казахстанская фондовая биржа, Kazakhstan Stock Exchange — KASE). По сравнению с 2018 годом объем торгов на AIX в прошлом году увеличился в 2,7 раза. В 2020 году оборот торговых сделок на бирже вырос, несмотря на непростые условия работы. В октябре и сентябре он составил $5,4 млн и $3,9 млн соответственно против $0,7 млн и $2,2 млн годом ранее.

Экосистему биржи формируют более 20 местных и международных торговых членов, в том числе российские брокеры «ВТБ Капитал» и «Универ Капитал». В частности, «ВТБ Капитал» получил доступ к участию в торгах на AIX в ноябре 2020 года. Как отмечает руководитель операций в Центральной Азии, старший вице-президент ВТБ Айдар Калиев, членство «ВТБ Капитала» в AIX позволит расширить пул инвесторов, которые заинтересованы в прямом доступе к уже торгующимся на AIX финансовым инструментам и новым выпускам ценных бумаг казахстанских эмитентов. По его мнению, это будет способствовать дальнейшему развитию фондового рынка и повышению инвестиционной привлекательности экономики.

В этом году Астанинская биржа сместила фокус внимания с крупных корпораций на средний бизнес. В июле был запущен сегмент регионального рынка акций (REMS). В рамках этой инициативы растущие компании могут пройти листинг по ускоренной и менее затратной процедуре. Первым эмитентом этого сегмента стал казахстанский банк «ЦентрКредит».

На AIX созданы привлекательные условия и для компаний горнорудного сектора. В зависимости от масштаба они освобождены от ряда требований по листингу. Выбор горнорудного сектора для предоставления особых преференций объясним: в Центральной Азии много месторождений и рудников, некоторые из которых имеют всемирное значение. По мнению Дмитрия Кувалина, дополнительную пользу развитию МФЦА в будущем могут принести льготные условия для представителей отраслей, которые будут ускоренно развиваться в этом регионе. Не исклю чено, что в их числе окажутся предприятия по углубленной переработке сырья, отмечает эксперт.

Привлекать капитал на AIX могут не только казахстанские, но и российские компании. Этой возможностью воспользовалась, например, горнорудная компания из РФ «Полиметалл». Только за первый день торгов на AIX инвесторы купили простых акций компании на сумму $17 млн. По мнению Дмитрия Кувалина, размещение на AIX может быть подспорьем для российских компаний, которые собираются всерьез работать в государствах Центральной Азии и Казахстане.

На понятном языке

Официальный язык МФЦА — английский. Одна из причин интереса иностранных инвесторов к площадке — действие на ее территории принципов английского права. Как отмечает Дмитрий Кувалин, функционирование по международному законодательству — большое преимущество МФЦА.

Применение английского права на отдельно взятой территории — почти беспрецедентный и оригинальный ход, говорит адвокат, партнер Grad Мария Аграновская. По ее словам, эта правовая система более понятна крупным и средним зарубежным инвесторам. Для решения гражданских и коммерческих споров были созданы суд МФЦА и Международный арбитражный центр. Обе структуры могут работать в удаленном режиме на базе электронной платформы eJustice.

В МФЦА также созданы AIFC Expat Centre (для упрощения интеграции иностранных представителей в казахстанское бизнес-сообщество), отдельное подразделение AIFC Business Connect Ltd (стимулирует привлечение прямых инвестиций в Центрально-Азиатский регион, предоставляя информационное и организационное сопровождение проектов), а также AIFC Green Finance Centre Ltd (продвигает устойчивое финансирование в Казахстане и Центральной Азии).

Финтех в фокусе

В МФЦА имеется собственный финансовый регулятор — Комитет по регулированию финансовых услуг (AFSA). Этот орган разработал и принял 30 законов о финансовых услугах, действующих на территории финансового центра «Астана». Комитет является членом глобальных организаций, устанавливающих стандарты (IOSCO, BSCEE, IFSB и др.), и сотрудничает более чем с 220 регулирующими органами по всему миру. На сегодняшний день активы компаний финансового сектора МФЦА достигают $569,8 млн.

Особый акцент в рамках международного финансового центра сделан на финансовых технологиях. Инфраструктуру МФЦА дополняет «песочница» с гибким правовым режимом FinTech Lab, куда уже приняты 30 стартапов из десяти стран. Компании занимаются краудфандингом, цифровыми активами, банковским делом, робоконсультированием, исламским финансированием, факторингом и оформлением кредитных линий. По мнению Марии Аграновской, в рамках «песочницы» МФЦА реализована попытка работы с лучшими зарубежными практиками. В действующем параллельно с «песочницей» финтех-хабе (Fintech Hub) стартапы могут получать консультации, участвовать в акселерационных программах и работать с менторами со всего мира, развивая необходимые компетенции.

Кроме того, финтех-подразделение МФЦА занимается поддержкой венчурного капитала (VC Support), развитием корпоративных инноваций (Corporate Innovations) и исследованиями рынка. Несмотря на кризис, зарубежные венчурные инвесторы по-прежнему проявляют интерес к финтех-компаниям из стран Евразийского региона, отмечают в прессслужбе МФЦА.

Сегодня финансовые центры развивающихся стран вынуждены конкурировать с международными, имеющими многолетнюю историю, говорит Дмитрий Кувалин. Чтобы преодолеть этот разрыв, им потребуется немало времени и средств. При этом первостепенными должны выступать меры по укреплению экономики и лишь затем — по развитию финансовой инфраструктуры, убежден представитель РАН. География международных финансовых центров медленно меняется и за свою двухлетнюю историю Астанинская международная биржа уже внесла вклад в развитие евразийского финансового рынка, отмечают аналитики «ВТБ Капитала».

Фото: пресс-служба

Хочешь стать одним из более 100 000 пользователей, кто регулярно использует kiozk для получения новых знаний?
Не упусти главного с нашим telegram-каналом: https://kiozk.ru/s/voyrl

Авторизуйтесь, чтобы продолжить чтение. Это быстро и бесплатно.

Регистрируясь, я принимаю условия использования

Рекомендуемые статьи

Цена вопросов — $12 млрд Цена вопросов — $12 млрд

Chegg стала самой дорогой компанией США в области образовательных технологий

Forbes
Кулебяка — украшение русского стола Кулебяка — украшение русского стола

Старинная русская кулебяка — традиционное новогоднее угощение

Наука и жизнь
Мировой уровень Мировой уровень

Пять глобальных предпринимателей из России, известных далеко за пределами Рунета

Forbes
Мы не обжоры: 5 мифов о людях, страдающих компульсивным перееданием Мы не обжоры: 5 мифов о людях, страдающих компульсивным перееданием

Екатерина Попова рассказывает, как живут люди с компульсивным перееданием

Cosmopolitan
Штраф за щедрость Штраф за щедрость

Кто самый богатый бизнесмен в мире с учетом трат на благотворительность

Forbes
История самолета-невидимки, который чуть не изменил ход Второй мировой войны История самолета-невидимки, который чуть не изменил ход Второй мировой войны

Оказывается гитлеровские прихвостни первыми изобрели самолет-невидимку

Maxim
Кабинет для фрилансера Кабинет для фрилансера

Юрист из Харькова зарабатывает на автоматизации работы с внештатниками

Forbes
Признаки беременности: как распознать их до задержки Признаки беременности: как распознать их до задержки

Какие бывают признаки беременности на ранних сроках?

Cosmopolitan
Непризнанные гении Непризнанные гении

Почему ИТ-компаниям стоит внедрять инклюзию

РБК
Когда грибы были большими Когда грибы были большими

В начале палеозойской эры на суше доминировали гигантские грибы

Популярная механика
Гуру из соцсетей Гуру из соцсетей

Инвесторы могут выкинуть на помойку свои знания об экономической теории

Forbes
Последние слова заключенных перед смертной казнью Последние слова заключенных перед смертной казнью

Страшная тюремная энциклопедия из Техаса

Maxim
Рейтинг брендов Рейтинг брендов

Бренды, которые стали заметны на рынке за год

Forbes
Трясется и прыгает: 5 ошибок при загрузке белья в стиральную машину Трясется и прыгает: 5 ошибок при загрузке белья в стиральную машину

Как правильно загружать стиральную машину

Популярная механика

Актеры, для которых съемки в сценах с обнажением стали травмирующим опытом

Cosmopolitan
Дух рождества Дух рождества

В самом немецком из французских городов Рождество отмечают пышно и со вкусом

Лиза
От оргазма до маразма От оргазма до маразма

Что за 50 лет стало с «Мужчиной и женщиной» и французской мелодрамой

Weekend
Почему покушение на Навального касается всех нас Почему покушение на Навального касается всех нас

Те, кто по должности отвечает в России за порядок, на деле творят беззаконие

СНОБ
Гимн гипнозу. Как манипулировать девушками, клиентами и курицами Гимн гипнозу. Как манипулировать девушками, клиентами и курицами

Как работают секретные методики гипноза

Maxim
Экономика доверия: как осторожность граждан сказывается на развитии страны Экономика доверия: как осторожность граждан сказывается на развитии страны

Уровень ВВП в России мог быть выше, если бы мы друг другу доверяли

Forbes
Какие тайны скрывает фильм «Шоколад»? Мнение психолога Какие тайны скрывает фильм «Шоколад»? Мнение психолога

Что нам известно о своей Тени?

Psychologies
Оставьте брезгливость, съешьте лягушку! Оставьте брезгливость, съешьте лягушку!

21 метод повышения личной эффективности

kiozk originals
Подземное убежище рядом с Пентагоном и еще четыре бункера американских президентов Подземное убежище рядом с Пентагоном и еще четыре бункера американских президентов

Секретнейшие подземные сооружения президентов США на случай ядерной угрозы

Maxim
Как научиться отстаивать свою точку зрения без конфликтов: 5 главных правил Как научиться отстаивать свою точку зрения без конфликтов: 5 главных правил

Не обязательно постоянно ссориться

Playboy
Глава партии «За правду» Захар Прилепин: Если к нам попросится Горбачев, мы его не возьмем Глава партии «За правду» Захар Прилепин: Если к нам попросится Горбачев, мы его не возьмем

Интервью с Захаром Прилепиным о том, что не так с образом «‎нового будущего»

СНОБ
Пять вещей из киберпанка, которые считались фантастическими, но стали почти обыденностью Пять вещей из киберпанка, которые считались фантастическими, но стали почти обыденностью

Технологии из романов и фильмов в жанре киберпанка, которые доступны людям

Maxim
Игрушки для укрепления семьи: как бывшая летчица построила бизнес-империю на «магазинах для взрослых» Игрушки для укрепления семьи: как бывшая летчица построила бизнес-империю на «магазинах для взрослых»

Рассказываем историю предпринимательницы, для которой не было запретных тем

Forbes
Груз потери: как влияет на семью смерть ребенка Груз потери: как влияет на семью смерть ребенка

Психологи объясняют, как справиться с потерей беременности и ребенка

Psychologies
Физики оценили важность релятивистских эффектов при фотоионизации ридберговских состояний Физики оценили важность релятивистских эффектов при фотоионизации ридберговских состояний

Физики продемонстрировали работоспособность полурелятивистского подхода

N+1
Кошелек или иск: как брокеры пытаются взыскать долги с потерявших более ₽1 млрд из-за отрицательных цен на нефть Кошелек или иск: как брокеры пытаются взыскать долги с потерявших более ₽1 млрд из-за отрицательных цен на нефть

Что известно о человеке, инициировавшем иск пострадавших инвесторов к Мосбирже?

Forbes
Открыть в приложении